Вопрос: Меня беспокоит моральная сторона дела. Можно ли трейдера назвать трутнем, который поедает чужой мед? Ведь за каждой акцией стоит конкретный продукт, созданный чужим трудом, к созданию которого трейдер не имеет никакого отношения. Может это говорит во мне советское воспитание и негативное отношение к спекулянтам?
Ответ: Да, это в Вас говорит советское воспитание. Это серьезный вопрос – какая социальная роль трейдера. Нам много врали при советской власти. Зарабатывай деньги своим трудом, а не как спекулянт. А реально больше всех зарабатывали партийные вожди. На самом деле, люди, которые занимаются «непродуктивной» работой, создают важные ценности. Только ценности другого порядка. Сам эмитент получает деньги от трейдеров только один раз – когда акции впервые продаются. От обращения акций на вторичном рынке компания-эмитент уже ничего не имеет. Но если акции компании активно котируются на финансовом рынке, это позволяет компании гораздо дешевле брать в займы, что позволяет компании продавать добавочные бумаги. Это понижает стоимость развития бизнеса. Компания, которая котируется, живет на совершенно другом уровне — ей намного проще брать кредиты. Это понижает стоимость ее продукта, позволяет дешевле продавать их населению, повышает собственную конкурентоспособность. Трейдеры, активно участвуя в финансовом рынке, позволяют финансовой системе функционировать. Есть великолепная книга Адама Смита, написанная лет двести тому назад «Исследование о причинах и богатстве народов». Очень советую Вам ее прочитать. Он пишет: люди создают общественное добро, преследуя свои личные цели. Единственно, что общество должно пресекать – это нарушения действующих законов и сговоры. То есть люди, преследуя свои узкие личные цели, на самом деле служат обществу. Чтобы получить прибыль, надо оказать социальную услугу. В результате, человек, который гонится за прибылью, прибылью, прибылью, оказывает все больше этой социальной услуги.
Какую социальную услугу оказывает трейдер? Я считаю, когда я занимаюсь биржевой игрой, я оказываю следующую социальную услугу. Когда рынок становится на уши и стоит на очень высоких отметках, вне конверта, люди говорят: мне очень нужна эта акция. Помогите купить, а я продаю…. на понижение. Им нужна акция – я создаю эту акцию для них. То же самое происходит, когда люди паникуют и выбрасывают свои акции – пожалуйста, заберите у меня эту акцию, она жжет мне руки. Тогда трейдер оказывает им социальную услугу, покупая у них по низким ценам - соглашаясь купить, когда всем нужно сбыть эту акцию. Вот, по-моему, социальная услуга успешного трейдера. Он обслуживает толпу тем, что становится против этой толпы.
Вопрос: Какова иерархия сигналов по Вашей системе анализа. Какие наиболее достоверные, каким сигналам Вы доверяете больше, а каким меньше?
Ответ: Это очень хороший вопрос. Во-первых, я смотрю на рынок, по крайней мере, в двух временных диапазонах. Я начинаю свой анализ с недельных графиков. И поэтому для меня сигналы недельного графика более значимы, чем сигналы дневного графика. То есть чем длиннее временной диапазон, тем серьезнее сигналы. Во-вторых, это дивергенции, т.е. расхождение MACD — гистограммы и ложные прорывы. Когда цены пробивают новую высоту, но не могут удержаться, и рост захлебывается. Еще я пользуюсь импульсной системой. Пожалуй, это и есть иерархия – недельные важнее дневных, расхождения — это самые сильные сигналы, остальное уже вторично.
Вопрос: В связи с глобализацией и всеобщей «перекупленностью» не опасаетесь ли Вы мирового кризиса? Разделяете ли Вы взгляды Била Вильямса на рынок?
Ответ: Опасаюсь. Билл Вильямс - это единственный человек, с которым мы сделали совместное видео, но потом от этого видео отказались. Потому что были многочисленные жалобы клиентов на Билла Вильямса. Человек он очень захватывающий, но будьте осторожны.
Вопрос: Что известно о судьбе Виктора Нидерхоффера, смог ли он подняться?
Ответ: Виктор Нидерхоффер — это очень видный американский биржевик, который в один прекрасный день потерял все деньги, которые он сделал за двадцать лет биржевой работы. Он, совершенно, блестящий человек, но у него нет контроля над риском. Мы с ним одно время были в приятельских отношениях, но в последнее время разошлись. Человек он хороший, блестящий мужик. Он доктор наук, много лет был чемпионом Америки по рокетболу или по сквошу, уже не помню. Он основал один из первых хеджевых фондов, он поднялся опять, у него новый хеджевый фонд, называется Мотодор. Очень интересный мужик – например, он всегда ходит босым. Он считает, когда человек ходит в туфлях, то он отдален от жизни. Когда к нему приходишь домой или в офис, первое, что все делают – разуваются. Если хочешь быть в его присутствии – ты должен быть босым. При этом в галстуке. Все приличные люди ходят в галстуке. Он много лет был трейдером у Сороса. Сорос про него сказал, что большинство людей сначала теряют твои деньги, а потом говорят, что система перестала работать. Виктор - это уникальный человек потому, что сказал Соросу: система перестала работать, возьмите деньги обратно. Он очень порядочный человек.
Вопрос: Раньше говорили, чтобы научиться играть в преферанс, нужно проиграть пятьсот рублей. Можно ли сказать аналогичное о бирже?
Ответ: Абсолютно. Я очень умный, я книжку прочитал, лучшую книжку о том, как играть в преферанс. Вот я сегодня Вас всех обыграю. Я в шутку говорю, Вы понимаете. Мы все платим за обучение. В Америке считается, что деньги, которые люди тратят на обучение играть на бирже, равна примерно стоимости университетского образования. Если говорить про себя, то так оно и было, может немного больше.
Вопрос: Параметры MACD гистограммы Джеральда Аппела на дневных интервалах, недельных и часовых. Вы применяете 12-26-9 или оптимизируете и как? Подгонкой под график?
Ответ: Вы знаете, народ во всем мире ленив. Почему собственно и рынки существуют. Когда он написал этот индикатор – это было лет тридцать назад. Он написал - параметры должны быть 12-26-9. Это три скользящих средних. С другой стороны земного шара тридцать лет назад человек говорит 12-26-9. А почему? Это другая страна, другие рынки, другой мир. Тридцать лет прошло – 12-26-9. Какими параметрами я пользуюсь? Как только я найду свой пинкод к банковской карточке, я Вам дам свои параметры MACD вместе с пинкодом. Даже если бы я Вам дал свои параметры для этого индикатора, пользы от этого никакой бы не было. Не потому, что это какие-то секретные цифры, 12-26-9 хорошо, а 13-27-10 это плохо. Просто каждый трейдер должен найти свои параметры. Их нужно проверить на своих рынках, и посмотреть, что дает самые лучшие сигналы. Человек, у которого нет времени или энергии сделать такую проверку, заслуживает тех результатов, которые он имеет.
Вопрос: Какие комиссионные берут американские брокеры? Российские комиссионные слишком ли высокие?
Ответ: Я не знаю, какие комиссионные в России. В США комиссионные зависят от размера Вашего счета. Чем больше счет, тем меньше комиссионные. В одном из брокерских домов, где у меня открыт счет, берут 9,99 долларов за неограниченное количество акций. То есть за а любую сделку 9,99 долларов.
Вопрос: Что для Вас более интересно - писать книги или заниматься торговлей? Насколько торговля на рынке делает Вас независимым человеком?
Ответ: Независимым в каком смысле? В финансовом смысле, конечно, да. Но в смысле независимости личной я думаю, я был таким до того, как я пришел на рынки. Я люблю играть на рынке, и я люблю писать книги. Люди спрашивают, а как ты отдыхаешь? А я отдыхаю от одной работы тем, что занимаюсь другой. Мне скучно поехать на пляж летом на неделю, я начинаю от скуки на стенку лезть. А так рынки, книжки, лекции – любопытно.
Вопрос: На сколько демо-верия систем торговли близка к реальности? Новички всегда в плюсе на демо-счетах и в минусе на реальных.
Ответ: Почему новички часто выигрывают на демо-версии и проигрывают на реальном счете? Потому что на демо-версии психология никак не задействована. Для человека это как видеоигра, он тыкает пальчиком, и это для него ничего не значит. А когда речь заходит о деньгах, это уже берет за душу, и начинается психологический дискомфорт. Я не сторонник демо-версий. У демо-версии есть только одна польза - она проверяет, есть ли у Вас дисциплина делать домашнюю работу. Я недавно ехал в лимузине в Сант-Диего и разговорился с водителем. Он сказал, что делает деньги на бирже. Он пошел на какие-то курсы, его там научили, и он девять месяцев вел демо-версию. Он сначала разорялся, а с шестого месяца начал делать на ней виртуальные деньги. После трех месяцев делания денег на демо-версии он стал очень осторожно играть на свои деньги. Я снимаю шляпу. Это очень серьезно. Вот это дисциплина. В этом единственная польза от демо-версии. А так, лучше играть по-маленькой. Покупать-продавать десять акций. Потому, что будут настоящие эмоции.
Вопрос: Скажите, как врач, когда лучше всего анализировать рынок, утром или вечером?
Ответ: Его лучше анализировать, когда он закрыт. Меньше эмоций будет.
Вопрос: Сколько примерно дней в году у Вас длиться отпуск? Больше месяца?
Ответ: Я не знаю, что такое отпуск. Если бы надо было неделю провести без компьютера, без доступа к рынкам, - я бы просто закис. Я работаю все время. Но при этом я работаю в Новой Зеландии, на Фиджи, в Европе. То есть я могу работать там, где я нахожусь. Я сижу в кафе, у меня есть компьютер и Интернет, и занимаюсь своими делами. Однажды я сижу в гостинице на Карибских островах. А я люблю работать в фойе, потому что там обычно приятный ветерок. А на автобусе привезли туристов - показать, как выглядит хорошая гостиница. А один из туристов в шортах и майке останавливается передо мной и говорит: «Во бедолага, в отпуске работаешь!». А я не знаю, что такое отпуск. Отпуск нужен от обременительной работы. А от работы, которая в удовольствие – какой отпуск?
Вопрос: Почему Вы решили поделиться опытом с другими людьми?
Ответ: В детстве меня как-то отправили в лагерь Артек. Кормили так себе, приходили посылки с продуктами от родителей. Некоторые дети ели под одеялом. Все, что им прислали, все было их. Другие делились. У дележа были плюсы и минусы. С одной стороны, нужно было отдавать свое, с другой стороны, всегда был шанс получить чего-то хорошее в день, когда у тебя никакой посылки не было. Угадайте, к какой группе я принадлежал? Я люблю путешествовать, но просто так приехать в какие-то российские города я бы не собрался. А вот компания приглашает – поехали. Для меня это является большим стимулом. Приехать, пообщаться, посмотреть. Кроме того, когда я Вам говорю о дисциплине, необходимости ведения дневника, о необходимости финансовой дисциплины, это помогает и мне. Проповедь полезна для проповедника. То, что я говорю Вам, мне не вредно самому послушать, тот же самый урок для самого себя. От того, что я делюсь своими принципами, своими наработками мне от этого хуже не будет. Если я бы ждал от этого для себя вреда, я конечно бы не приехал. Я не жду для себя плохого от того, если Вы начнете по-умному торговать. Когда я сижу дома перед экраном, мен не с кем общаться, а тут сотни людей – очень интересно. Я знаю, что вреда я Вам не приношу, и мне это в удовольствие. А кому-то из Вас будет польза.
